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Google今天在Google I/O開發者大會上公布，Gemini每月token（AI運算單位，可理解為AI每次思考和回應所消耗的計算量）使用量已達3.2千兆，比去年同期暴增700%。這代表Gemini已深入滲透全球用戶的日常使用行為，不再只是展示用的技術。但數據這麼強，股價當天卻跌超過2%——市

博通（Broadcom，那斯達克代號AVGO）週四單日漲4.3%，導火線是多家投資機構同步上調目標價。這波喊買的核心理由只有一個：AI訂製晶片(ASIC)需求爆發，博通被視為最直接受益者。問題是，漲完之後週五股價收跌2.29%，市場到底在猶豫什麼？---多家機構同步喊買，背後押注的是同一個故事週四這

散戶跟不跟？半導體ETF2億美元放空牌局開打前OpenAI研究員Leopold Aschenbrenner創立的避險基金Situational Awareness，剛向美國證管會申報了一份令市場側目的持倉清單。清單裡，輝達（Nvidia）被押上15.6億美元空單，連結半導體類股的VanEck半導體E

蘋果五月宣布由硬體長Johny Srouji主導組織重整，將晶片研發團隊與產品設計團隊合併運作。這是新任執行長John Ternus接班前，蘋果規模最大的一次硬體部門重組。核心問題只有一個：這次整併能讓下一代iPhone快多少、好多少？Srouji接手硬體，劍指的是開發速度而不是縮編蘋果過去硬體分成

蘋果本週同步宣布兩件事：新任硬體長 Srouji 啟動組織大重整，以及一批用 Apple Intelligence 驅動的無障礙功能更新。兩件事加在一起，說的是同一個戰略：用 AI 把蘋果的硬體護城河再加深一層。問題是，市場目前還沒看到這條護城河能換成多少收入。組織重整不是小調整，是在賭下一代 iP

蘋果在5月同步釋出兩個訊號：AI無障礙功能更新，以及硬體長 Johny Srouji 主導的組織大改組。這兩件事單看都不算爆炸性，合在一起卻說明一件事：9月 Ternus 正式接任CEO前，蘋果正在重新對齊硬體與AI的開發節奏。問題是，這能解決市場對蘋果「AI進度太慢」的疑慮嗎？改組不是人事鬥爭，是

財報前夕押注黃仁勳說什麼，輝達這次能再讓人跌破眼鏡嗎？輝達將在台灣時間5月21日早上公布本季財報，市場已預估資料中心營收超過730億美元。這不是一般財報，而是AI基建狂潮能否持續的信心投票。問題在於：預期拉得這麼高，輝達還有辦法再次超越嗎？預測市場押注黃仁勳說什麼，勝率95%壓資料中心有交易者開始在

微軟最大的法律風險在昨天陪審團裁決後宣告解除。馬斯克起訴要求OpenAI回歸非營利結構，一旦成功，微軟承諾的130億美元投資將面臨結構性瓦解。現在裁決確定，問題變成：IPO路徑清了，微軟的OpenAI持股怎麼估值？130億美元懸了多久，現在才算真正落地OpenAI目前市值估計約3,000億美元，微軟

巴菲特押三倍、Ackman砍95%，Alphabet到底該怎麼看？Berkshire Hathaway在今年第一季把Alphabet持股擴大三倍，持倉市值衝上166億美元；同一個季度，Bill Ackman的Pershing Square卻賣掉95%的Alphabet股票，僅剩9900萬美元部位。兩

巴菲特押注Delta、三倍加碼谷歌市場跟嗎？波克夏在下一盤什麼棋波克夏（Berkshire Hathaway）在今年第一季同時做了兩件事：把Alphabet（谷歌母公司）持股增加到三倍、並以26.5億美元新買進達美航空。這是巴菲特2024年底卸任執行長後，接班人葛瑞格·阿貝爾（Greg Abel）主